Collection(s) : Gestion
Paru le 03/03/2004 | Broché 329 pages
Professionnels
préface Nicole El Karoui | préface Noël Amenc | postface Jean-François Boulier
Cet ouvrage de cours et d'exercices corrigés présente un état de l'art sur les méthodes modernes d'évaluation et de couverture de flux financiers en présence du risque de taux d'intérêt. Son originalité réside dans la volonté de mêler le plus harmonieusement possible théorie et pratique.
La première partie présente les méthodes permettant d'évaluer et de couvrir des produits classiques versant des flux dont le montant est connu avec certitude à la date initiale.
La deuxième partie porte sur l'évaluation et la couverture de flux incertains à la date initiale. Elle fait appel à toute l'étendue des méthodes modernes de la théorie financière, basées sur les modèles stochastiques en temps continu.
La dernière partie est consacrée à des points pratiques permettant d'aborder la mise en œuvre concrète des méthodes, ainsi qu'à une série d'exercices corrigés qui font la grande nouveauté de la deuxième édition.
Il s'adresse aussi bien à un public issu du monde académique (écoles de commerce et d'ingénieurs. troisièmes cycles universitaires orientés vers la finance quantitative) que du monde professionnel (gérants de portefeuille. traders...).
Ancien élève de l'ESCP, de l'ENSAE, du DEA de probabilité s de l'Université Paris VI et titudaire d'un phD de finance de l'Université de Californie à Berkeley, Lionel MARTELLINI est professeur de finance au groupe EDHEC. Il est également directeur scientifique de l'EDHEC Risk and Asset Management Research Center et consultant pour différentes entreprises internationales.
Ancien élève de ESCP, du DEA de probabilités de l'Université Paris VI et docteur en sciences économiques de l'Université Paris IX-Dauphine, Philippe PRIAULET est stratégiste sur les dérivés de taux au sein du Département des Marchés de Taux et Change de HSBC-CCF. Il est par ailleurs professeur associé à l'Université l'Évry et chargé de cours à l'ENSAE.
